(相關(guān)資料圖)

近日，張女士想在北京西城區(qū)購入第二套房，6成首付和5.35%的按揭貸款利率，讓她動(dòng)了用經(jīng)營貸買房的念頭，“目前首付款還差50萬，而且聽說能省上百萬利息?！?

推銷辦理經(jīng)營貸的“資金中介”給張女士算了一筆賬，經(jīng)營貸利息最低能到3.4%，低于房貸利率1.95個(gè)百分點(diǎn)，若貸400萬元購房能省250萬元利息。

在首付不夠、大額利息差的吸引下，張女士咨詢了多家銀行經(jīng)營貸產(chǎn)品。

有類似想法的購房人并不少，小紅書、微博等平臺(tái)還有不少“資金中介”推銷辦理經(jīng)營貸或房貸轉(zhuǎn)經(jīng)營貸，售樓處也有員工向購房人推薦經(jīng)營貸。

所謂“經(jīng)營貸”，是向中小企業(yè)主或個(gè)體工商戶提供的低息貸款，借款人需通過房產(chǎn)抵押等擔(dān)保方式獲取，資金需用于經(jīng)營。簡單來說，經(jīng)營貸就是一種抵押貸。

由于政策鼓勵(lì)銀行對(duì)中小企業(yè)授信，經(jīng)營貸的利率相對(duì)較低，一般在4%以下，低于多地首套房按揭貸款利率，且遠(yuǎn)低于二套房貸款利率。由于存在較大的利率差，各路資金中介一直活躍在推銷經(jīng)營貸的前線，該產(chǎn)品也受到購房人青睞。

首付不夠經(jīng)營貸湊

貸款十年可省250萬？

據(jù)張女士介紹，其看上的西城區(qū)房屋市價(jià)約1000萬元，首付需600萬元，目前仍差50萬元首付。首付資金缺口是她考慮經(jīng)營貸款的原因之一，“用家里現(xiàn)在的房子抵押貸款湊一下首付和剩余款項(xiàng)?！?/P>

“節(jié)省百萬利息”則是更重要的點(diǎn)，用經(jīng)營貸買房到底有多劃算？

同樣以張女士為例，北京第二套房商貸利率為5.35%，首付比例達(dá)6成，二手房商貸年限最長為25年；一位北京資金中介告訴記者，經(jīng)營性貸款利率最低能到3.4%，一般10年一周期，隨著利率逐年往下走，時(shí)間太長也沒必要。

以上述兩種貸款方式購房為例，假設(shè)均貸款400萬元。選擇住房貸款方式，貸款期限為25年時(shí)，總支付利息約326萬元，貸款期限為10年時(shí)，總支付利息約117萬元；若選擇經(jīng)營性貸款，10年利息總額僅為72萬元。

“經(jīng)營貸的利率水平相對(duì)較低，與北京按揭貸款相比，存在較大的差距，這造成部分購房人采用違規(guī)的方式貸款購房?！焙洗T機(jī)構(gòu)首席分析師郭毅向藍(lán)鯨財(cái)經(jīng)表示。

此外，IPG中國區(qū)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家柏文喜還告訴藍(lán)鯨財(cái)經(jīng)，采用經(jīng)營貸購房的一般都是炒房客，除了節(jié)省貸款利息，這些人的按揭貸款額度已經(jīng)用完了，故采用經(jīng)營貸購房。

除了用經(jīng)營貸買房，資金中介還推銷“房貸轉(zhuǎn)貸”——將手頭房產(chǎn)剩余按揭貸款一次性還清后，將房產(chǎn)用于抵押辦理經(jīng)營貸，以用低息貸款置換高息貸款。

“辦理成本”不低

用經(jīng)營貸買房看似能節(jié)省大額利息，但前期辦理成本并不算低。

由于經(jīng)營貸面向中小企業(yè)及個(gè)體工商戶，購房人若沒有相應(yīng)的經(jīng)營執(zhí)照，無法向銀行申請(qǐng)此類貸款產(chǎn)品。記者注意到，多家銀行相關(guān)產(chǎn)品介紹均提到，申請(qǐng)過程中需提供經(jīng)營執(zhí)照、購銷合同等材料。

名下沒有企業(yè)的普通購房人要申請(qǐng)經(jīng)營貸如何操作？

多位資金中介向記者表示，其提供“辦理經(jīng)營執(zhí)照”業(yè)務(wù)。不同中介收費(fèi)不一，報(bào)價(jià)在500元—1萬元不等。

在經(jīng)營貸申請(qǐng)階段，貸款人需要提供房產(chǎn)等作為抵押。對(duì)于手頭沒有房產(chǎn)用于抵押的購房人，或想轉(zhuǎn)貸但手頭資金不足以“贖樓”的購房人，資金中介還提供過橋資金服務(wù)，即出借一筆“短期借款”，并收取一定的利息。

不同資金中介給出的過橋資金利息不一，一位成都資金中介的報(bào)價(jià)是“0.1%，按天收”（記者根據(jù)“80萬元，一天800”計(jì)算所得），北京一位資金中介給出的報(bào)價(jià)則是“10天收0.7%”。

“墊資我們不賺你錢，我們賺的是服務(wù)費(fèi)?！鄙鲜霰本┵Y金中介表示。

所謂服務(wù)費(fèi)，是指資金中介完成一筆貸款后收取的費(fèi)用，通常與貸款額度相關(guān)。

前述成都及北京資金中介收取的比例分別為貸款總額的1.5%、1.2%。即若貸款400萬元，分別需手續(xù)費(fèi)6萬元、4.8萬元。

與所宣傳的“節(jié)省百萬利息”相比，上述經(jīng)營執(zhí)照辦理費(fèi)、過橋資金利息、服務(wù)費(fèi)加起來并不算多，采用經(jīng)營貸購房看似比普通按揭貸款購房劃算。

還款壓力大

或存在贖樓風(fēng)險(xiǎn)

作為利益鏈條上的受益方，資金中介的推銷話術(shù)通常對(duì)經(jīng)營貸購房的劣勢避而不談。

“經(jīng)營貸的期限都比較短，購房人還本付息壓力較大?！卑匚南蚕蛩{(lán)鯨財(cái)經(jīng)表示。

同樣以張女士為例，選擇按揭住房貸款時(shí)，貸款期限為25年時(shí)，其前10年總還款額約為290萬元，平均每個(gè)月還款約2.42萬元；貸款期限為10年時(shí)，其10年總還本付息約517萬元，平均每個(gè)月還款約4.3萬元。

若采用經(jīng)營貸，10年總計(jì)還本付息約472萬元，平均每個(gè)月還款約3.93萬元，這會(huì)對(duì)普通購房人帶來巨大的還款壓力。

此外，經(jīng)營貸在流程上相較住房按揭貸款更為繁雜。

“經(jīng)營貸一般10年一周期，授信3年期，3年要續(xù)貸一次，不需要審批流程，征信沒問題就能續(xù)上。公司也要做好零報(bào)稅?！北本┮晃毁Y金中介告訴藍(lán)鯨財(cái)經(jīng)。

而對(duì)于需要過橋資金贖樓的貸款人而言，還面臨“貸款未獲批”的問題。若在贖樓后銀行拒絕了貸款人的經(jīng)營性貸款申請(qǐng)，貸款人仍需償還所借的贖樓資金，短期內(nèi)或面臨較大的還款壓力。

存違法風(fēng)險(xiǎn)

作為專項(xiàng)貸款，經(jīng)營貸強(qiáng)調(diào)專款專用，貸款人若將其用于購房，或面臨法律風(fēng)險(xiǎn)。

2021年3月，銀保監(jiān)會(huì)、住建部、人民銀行聯(lián)合發(fā)布的《關(guān)于防止經(jīng)營用途貸款違規(guī)流入房地產(chǎn)領(lǐng)域的通知》（以下簡稱《通知》）中，明確一旦發(fā)現(xiàn)貸款被挪用于房地產(chǎn)領(lǐng)域的將立刻收回貸款，壓降授信額度，并追究相應(yīng)法律責(zé)任。

在貸款申請(qǐng)階段，銀行也將對(duì)貸款人進(jìn)行盡調(diào)；貸款成功獲批后，銀行會(huì)對(duì)貸款資金流向進(jìn)行監(jiān)測，監(jiān)督貸款人將貸款資金用于企業(yè)經(jīng)營用途，若發(fā)現(xiàn)這筆資金用于其他用途，可能會(huì)“抽貸”。

廣東法制盛邦律師事務(wù)所高級(jí)合伙人、最高人民檢察院咨詢專家陳亮律師告訴藍(lán)鯨財(cái)經(jīng)，銀行通常有四種方式對(duì)經(jīng)營貸款資金流向進(jìn)行監(jiān)管，包括購房、購車等合作機(jī)構(gòu)的匯報(bào)，對(duì)貸款人的賬戶監(jiān)控，要求貸款人在規(guī)定時(shí)間內(nèi)上傳用途證明，對(duì)企業(yè)經(jīng)營情況進(jìn)行調(diào)查以了解資金流向。

一家國有銀行貸款業(yè)務(wù)員還告訴藍(lán)鯨財(cái)經(jīng)，銀行內(nèi)部有專門的軟件監(jiān)測這筆錢的動(dòng)向。

“一旦發(fā)現(xiàn)購房人違規(guī)用經(jīng)營貸套取低利率資金，銀行會(huì)要求購房人償還貸款，導(dǎo)致抽貸帶來的資金風(fēng)險(xiǎn)?！惫惚硎尽?/P>

陳亮還向記者表示，除了銀行抽貸，購房者的個(gè)人征信也會(huì)留下不良記錄，“若購房者資金不足，無法及時(shí)償還全部貸款，將面臨被抵押的房產(chǎn)被拍賣的巨大風(fēng)險(xiǎn)，甚至可能被銀行以騙取貸款罪起訴。”

不過，在記者問及使用經(jīng)營貸購房是否有風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，一位資金中介表示，“很安全，大家都在用，這是很普遍的現(xiàn)象，我們的業(yè)務(wù)沒有出過問題。銀行都是按照一定的流程查，我們知道什么可以做，什么不能做?！睋?jù)其透露，其所在公司月資金流量近1億元。

另一位資金中介則表示，“還了按揭后再放的經(jīng)營貸，不存在用經(jīng)營貸還按揭的問題?！?/P>

針對(duì)上述“不存在用經(jīng)營貸還按揭”的說法，陳亮認(rèn)為，這看似規(guī)避了法律規(guī)定，但不管采取何種形式，經(jīng)營貸變身房貸進(jìn)入樓市，都是法律法規(guī)所禁止的。一旦發(fā)現(xiàn)貸款者和中介聯(lián)手造假申請(qǐng)貸款的情況，將可能因涉嫌騙取貸款而被追究刑事責(zé)任。

“提醒廣大有轉(zhuǎn)貸款意向的貸款人，切勿輕信中介機(jī)構(gòu)的說辭，這種企圖鉆政策空子以從中得利的行為，將會(huì)使貸款人陷入不可控的風(fēng)險(xiǎn)之中?！标惲撂嵝训?。

記者手記

別讓灰色產(chǎn)業(yè)鏈侵占中小微企業(yè)的生存空間

中小微企業(yè)融資難并不是一個(gè)新問題，尤其是疫情以來，這一問題更加突出。

相較大型企業(yè)而言，中小微企業(yè)在經(jīng)營穩(wěn)定程度上不具有優(yōu)勢，抵押物也較少，銀行出于安全及收益考慮，更傾向于向大型企業(yè)發(fā)放貸款。

貸款人偽造材料申請(qǐng)經(jīng)營性貸款用于購房，相當(dāng)于進(jìn)一步擠占了中小微企業(yè)的貸款額度，加劇其融資難的問題。

實(shí)際上，除了購房人“有需求”、資金中介大行其道，銀行在經(jīng)營貸流入樓市中的責(zé)任也不可忽視。

記者在采訪過程中以購房人身份向一家國有銀行貸款業(yè)務(wù)員咨詢，并表明想用經(jīng)營貸購房時(shí)，其向記者表示，“肯定不能直接拿去買房的，百分之百能查到?！钡S后，其詳細(xì)介紹了規(guī)避資金流向監(jiān)測的方法。

另有銀行貸款業(yè)務(wù)員及房產(chǎn)中介提醒記者相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)，“經(jīng)營貸要用于公司經(jīng)營?！?/P>

可見，在經(jīng)營貸購房這條利益鏈上，有著形形色色的利益相關(guān)方——想節(jié)省利息的普通購房人，投資的炒房客，為賺取手續(xù)費(fèi)和高息短期貸款利息而巧言推銷的資金中介，看似是“受害者”的銀行也是這條灰色利益鏈的參與方。

正如柏文喜向記者所說，“銀行在這當(dāng)中往往充當(dāng)了假裝不知道而又暗中推動(dòng)與縱容的角色?！?/P>

近年來，國家三令五申禁止經(jīng)營貸流入樓市。前述《通知》提到，銀行機(jī)構(gòu)不得向無實(shí)際經(jīng)營的空殼企業(yè)發(fā)放經(jīng)營用途貸款。對(duì)企業(yè)成立時(shí)間或受讓企業(yè)股權(quán)時(shí)間短于1年，以及持有被抵押房產(chǎn)時(shí)間低于1年的借款人，要進(jìn)一步加強(qiáng)借款主體資質(zhì)審核，對(duì)工商注冊(cè)、企業(yè)經(jīng)營、納稅情況等各類信息進(jìn)行交叉驗(yàn)證，不得以企業(yè)證明材料代替實(shí)質(zhì)性審核。

陳亮表示，若銀行明知貸款人是將經(jīng)營貸用于購房而發(fā)放貸款，將會(huì)受到有關(guān)部門的行政處罰，情節(jié)嚴(yán)重的，相關(guān)經(jīng)辦人員甚至?xí)蛔肪啃淌仑?zé)任。

但經(jīng)營貸流入樓市的亂向?qū)医恢埂?/P>

就在11月4日，銀保監(jiān)會(huì)披露8張罰單，其中交行、招行均因個(gè)人經(jīng)營貸款挪用至房地產(chǎn)市場被罰款，建行也因個(gè)人經(jīng)營貸款“三查”不到位、個(gè)人經(jīng)營貸款制度不審慎被罰款。

從目前來看，要進(jìn)一步緩解中小企業(yè)融資難的問題、堅(jiān)持“房住不炒”的定位，對(duì)經(jīng)營性貸款的發(fā)放與使用監(jiān)管亟待加強(qiáng)。